Geld Carrière

5 redenen waarom u geen studieleningen zou moeten afsluiten

Schuld van de universiteit | iStock.com

Vanaf 2015 had 68% van de studenten die afstudeerden aan een vierjarige instelling een vorm van schuld voor studentenleningen , volgens een recent verslag van het Institute for College Access and Success. Bovendien, Held voor studielening meldt dat meer dan 44 miljoen Amerikanen gezamenlijk meer dan $ 1,3 biljoen aan studieleningen verschuldigd zijn, gemiddeld variërend van $ 3.000 tot $ 53.000 per persoon. Dit betekent dat de landelijke gemiddelde schuld per persoon jaar na jaar is blijven stijgen, en volgens het instituut ligt het nu op een gemiddeld tabblad van $ 30.100.

En hoewel de kredietverstrekkers door de recessie hun beperkingen verscherpt voor wie bepaalde leningen (d.w.z. hypotheken) kan aanvragen, blijven ze profiteren van jonge, onervaren Amerikanen die vaak weinig tot geen kredietverleden hebben om over te spreken.

'Studieleningen zijn het enige kredietinstrument waarmee een kredietverstrekker jaar na jaar krediet blijft verlenen zonder te weten dat de persoon in staat of zelfs maar bereid is te betalen', aldus Michele Raneri, vicepresident Analytics en Business Development bij Experian. vertelde Bankrate

Kredietverstrekkers weten dat studieleningen op veel van de ergste manieren verschillen van andere soorten schulden, maar dat weerhoudt hen er niet van om hun doel na te jagen. Senator Elizabeth Warren, een professor in de rechten van Harvard die gespecialiseerd is in faillissementen, heeft zelfs verklaard dat 'incassobureaus voor studieleningen macht hebben die een gangster jaloers zou maken.' Suze Orman, een personal finance-expert die op een evenement sprak gehost door Politico met Warren, ging een stap verder en zei dat financiële instellingen in feite 'onze kinderen financieel verkrachten.'

Met dat in gedachten geven we je vijf van de belangrijkste redenen waarom je goed moet nadenken voordat je de studieleningen opstapelt.

1. Ze gaan niet weg

Brak student | iStock.com

In tegenstelling tot andere soorten schulden, zullen uw studieleningen (in de meeste gevallen) niet verdwijnen als u faillissement aanvraagt, omdat u het zich niet kunt veroorloven om ze terug te betalen. En terwijl het is niet waar dat uw studieleningen kunnen nooit failliet verklaard worden, is het heel, heel moeilijk om ze te laten verminderen of elimineren.

voor wie speelde jalen rose in de nba

Een deel van de reden dat het zo moeilijk is, is omdat de wet vaag is. Zie je, momenteel kunnen studieleningen niet worden afgelost, tenzij de persoon die ze indient kan bewijzen dat het hem of haar 'onnodige ontberingen' zou bezorgen. Behalve dat 'onnodige ontberingen' niet wordt gedefinieerd in de faillissementswetgeving. Dit betekent dat het subjectief is of u erin slaagt uw leningen af te lossen; het is aan de rechtbank.

Als u uw leningen niet kunt betalen, maar geen faillissement wilt aanvragen, zullen leninghouders soms onderhandelen over tijdelijke verlaagde betalingen of uitstel van betaling. Maar dit is misschien niet de beste oproep. Waarom? Omdat uw lening meestal groter wordt terwijl u betalingen uitstelt of kleinere bedragen betaalt. En nadat u van economische tegenspoed bent bekomen, zal uw lening nog onhandelbaarder zijn dan voorheen.

Onderhandse leningen kunnen bijzonder vervelend zijn. Hoewel federale studieleningen vaak worden geleverd met lenersbescherming - zoals uitstel, geduld, aflossingsvrije periodes en op inkomen gebaseerde terugbetalingsopties - zijn privéleningen niet vereist om u deze luxe te bieden. Ze kunnen elke maand een bepaald bedrag van je vragen, en over het algemeen is er niet veel flexibiliteit.

2. Rentetarieven kunnen belachelijk hoog zijn

Aflossing van studieleningen | iStock.com

De rentetarieven op studieleningen zijn veel hoger dan op de meeste andere soorten. Federale leningen bedragen vaak tussen de 5% en 6%, en sommige leningen voor afgestudeerden net onder de 9%. Onderhandse leningen kunnen dat wel variëren tussen 2,5% en 12% - driemaal het tarief van de meeste hypotheken , en in de buurt komen van de snelheid van een gemiddelde creditcard Bovendien zijn veel rentetarieven voor onderhandse leningen variabel, waardoor de terugbetaling nog onzekerder wordt. Hoewel het huidige klimaat betekent dat variabele rentetarieven concurrerend zijn, kan dit gemakkelijk veranderen als ze beginnen te stijgen.

Federale studieleningen zijn nu afgetopt met vaste tarieven, waardoor u minder hoeft te gissen hoeveel u daadwerkelijk betaalt. Het jaarlijkse percentage kan echter nog van jaar tot jaar veranderen. Dit betekent dat de leningen die u tijdens uw laatste studiejaar afsluit, nog steeds een hogere rente kunnen hebben dan het geld dat u in het eerste jaar hebt geleend. Zoals Geloofwaardige wijst erop , kan een verschil van 2% duizenden dollars meer betekenen gedurende de looptijd van de lening.

Hoewel federale studieleningen er zeker redelijk goed uitzien in vergelijking met de meeste particuliere leningen, is het belangrijk om te begrijpen dat de federale overheid u hier geen speciale gunsten bewijst. In plaats daarvan verwacht de regering een hoop geld van uw schuld af te betalen. In een brief uit 2015 aan de voormalige minister van Onderwijs, zes verschillende staatsenatoren schreven dat volgens de begroting van president Obama van dat jaar 'de federale regering de komende tien jaar nog steeds $ 110 miljard aan winst uit haar studieleningen zal genereren' - een cijfer dat de senatoren als oneerlijk beschouwen. 'De studentenschuld dreigt zowel onze gezinnen als onze economie naar beneden te halen', vervolgt de brief, waarin wordt beweerd dat het ministerie van Onderwijs moet stoppen met het implementeren van beleid 'om de federale winsten op de rug van onze kinderen te maximaliseren.'

3. Ze zullen je tegenhouden

Schuld van de universiteit | iStock.com

Volgens een 2016 rapport van American Student Assistance, 42% van de afgestudeerden vertraagde verhuizing uit het huis van een familielid vanwege een bestaande studentenschuld. Maar liefst 24% van de afgestudeerden heeft die verhuizing twee jaar of langer uitgesteld. Van de niet-huiseigenaren die de organisatie ondervroeg, zei 71% dat ze niet konden sparen voor een aanbetaling om een huis te kopen, zei 71% dat ze niet konden sparen voor een aanbetaling.

Eerdere onderzoeken van de organisatie laten zien dat eigenwoningbezit niet de enige uitgestelde financiële mijlpaal is. Vroegtijdige stappen in de richting van pensionering, trouwen of zelfs kinderen krijgen, staan op het spel vanwege de lasten van de studieleningen. De gevolgen van het uitstellen van de volwassenheid betekenen echter niet alleen een langzamere start voor millennials. 'Deze neerwaartse spiraal heeft een trapsgewijze impact op de economie van het land, aangezien de generatie die moet investeren in de toekomst van het land, hun leven uitstelt vanwege studentenschulden', merkt de organisatie op.

Volgens de enquête van 2015 heeft 73% van de jonge afgestudeerden het sparen voor hun pensioen of andere investeringen uitgesteld vanwege hun studieleningen. Een derde zei dat ze het huwelijk uitstelden vanwege hun schuld, en 43% zei dat de schulden van de studielening hun beslissing om een gezin te stichten heeft vertraagd.

En hoewel sommige van deze statistieken in eerste instantie misschien verrassend lijken, worden ze veel gemakkelijker te doorgronden als je bedenkt dat voor veel jongeren de last van hun studielening zich manifesteert in de vorm van een maandelijkse betaling die gelijk is aan een tweede huurcheck. Dit betekent dat er aan het einde van de maand vaak heel weinig geld overblijft voor zelfs dagelijkse uitgaven, laat staan pensioensparen.

4. Reken niet op vergevingsprogramma's voor studieleningen

College kosten | iStock.com

Vergevingsprogramma's voor studieleningen kunnen u duizenden dollars besparen, maar er zijn beperkingen en de beroepen die daarvoor in aanmerking komen, zijn beperkt.

Momenteel komen slechts enkele beroepen (die worden beschouwd als banen van 'openbare diensten') in aanmerking voor kwijtschelding van studieleningen. Momenteel zijn enkele van de sectoren die in aanmerking komen onder meer militaire dienst, rechtshandhaving en openbare veiligheid, voor- en vroegschoolse educatie, gezondheidszorg en onderwijs op openbare scholen. Degenen in overheidsfuncties of die voor bepaalde non-profitorganisaties werken, kunnen ook in aanmerking komen.

Er zijn natuurlijk beperkingen op de soorten leningen die kunnen worden vergeven. Op dit moment kunnen alleen Federal Direct-leningen en Federal Family Education-leningen worden vergeven, met een paar uitzonderingen als sommige soorten werden geconsolideerd.

Maar zelfs als u in een van de gekwalificeerde beroepen werkt, krijgt u uw leningen niet meteen kwijtgescholden. Om in aanmerking te komen, moet u 120 volledige maandelijkse betalingen doen op basis van een in aanmerking komend terugbetalingsplan terwijl u fulltime in dienst bent.

Dat brengt ons bij een ander knelpunt: 120 maandelijkse betalingen komen neer op 10 jaar, dus het programma helpt jongeren niet echt wanneer ze het het meest nodig hebben. Hoe dan ook, als u denkt dat u in aanmerking komt voor vergeving van federale studieleningen, kunt u er meer over lezen via de website van Federal Student Aid

5. Ze kunnen een hoog risico inhouden

Aanvraag voor studielening | iStock.com

Veel jonge mensen, net van de middelbare school, krijgen te horen dat ze zich moeten aanmelden voor hun 'droomschool' en zich geen zorgen hoeven te maken over het geld. Begeleiders prediken dat financiële hulp ongetwijfeld zal helpen om hun studie-ervaring betaalbaar te maken. Maar het lijkt wreed, dwaas en onverantwoordelijk om studenten toe te staan naïef een aanvraag in te dienen bij particuliere instellingen met een jaarlijks collegegeld dat oploopt tot $ 50.000, zonder ook maar een waarschuwing over de mogelijke gevolgen van studieleningen. Dit geldt vooral als uit onderzoek van het American Institute of Certified Professional Accountants blijkt 'dat minder dan 40% van alle leners een goed begrip had van hoe moeilijk het zou zijn om studieleningen terug te betalen', en '60% van de leners zei dat ze een aantal spijt hebben van hun beslissingen over studieleningen, ' per banktarief

Normaal gesproken is het een zeer serieuze onderneming als u een lening afsluit. U zult het risico willen afwegen en zorgvuldig overwegen of u de lening wel of niet volledig kunt terugbetalen. U wilt ook duidelijk weten welke bescherming er voor u als lener geldt. Bij studieleningen heeft de lener vaak geen idee of hij of zij de lening wel of niet zonder problemen zal kunnen terugbetalen. In welke andere leningssituatie is dit een slimme beslissing?

Zoals Josh Freedman van Forbes schrijft zijn individuele studieleningen in wezen verwant aan de 'anti-verzekering'. Inderdaad, 'in plaats van het risico te spreiden, concentreren ze het op het individu - die alle nadelen moet dragen als er iets misgaat.'